基金投顧大軍正在快速擴(kuò)容。過去一周多時(shí)間，近30家基金公司、證券公司收到投顧資格備案函。大量新機(jī)構(gòu)加盟，基金投顧市場要換個(gè)新打法。

多家機(jī)構(gòu)拿到

基金投顧資格備案函

基金投顧的隊(duì)伍正在迅速壯大。

今年3月，42多家機(jī)構(gòu)獲監(jiān)管層下發(fā)的關(guān)于投顧資格“百問百答”題目，經(jīng)過答辯、反饋等程序，博時(shí)、廣發(fā)、招商、鵬華、工銀瑞信、興證全球、匯添富、銀華、華安、交銀施羅德等基金公司，中信、東方、安信、興業(yè)、國信、招商等證券公司在6月25日獲得備案函;一周之后的7月2日，富國、景順長城、華泰柏瑞、萬家、建信、申萬菱信、民生加銀等基金公司，光大、平安、山西、東興、南京等券商拿到備案函。這些機(jī)構(gòu)正著手進(jìn)行系統(tǒng)搭建等一系列籌備工作，待地方證監(jiān)局場檢合格之后將可展業(yè)。

東方證券副總裁徐海寧表示，正在按照試點(diǎn)通知和公司上報(bào)的方案和要素表全力以赴推進(jìn)現(xiàn)場檢查等相關(guān)業(yè)務(wù)籌備工作，設(shè)立了公募基金投資顧問業(yè)務(wù)投資決策委員會(huì)，負(fù)責(zé)業(yè)務(wù)的決策;交易業(yè)務(wù)相關(guān)系統(tǒng)的開發(fā)已基本完成，技術(shù)準(zhǔn)備就緒;待監(jiān)管派出機(jī)構(gòu)驗(yàn)收通過后盡快開展業(yè)務(wù)。

招商基金總經(jīng)理助理張瓊談及準(zhǔn)備工作時(shí)表示，已基本上搭建好支持投顧業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)功能，正在加緊完善;人員上，依托過去幾年發(fā)展智投策略、FOF策略、以及多資產(chǎn)業(yè)務(wù)的人才儲(chǔ)備，團(tuán)隊(duì)已較為成熟。

為“顧”使出渾身解數(shù)

首批試點(diǎn)機(jī)構(gòu)在總結(jié)展業(yè)經(jīng)驗(yàn)時(shí)提出“三分投七分顧”，“顧”在投顧業(yè)務(wù)中的地位不言而喻。新一批機(jī)構(gòu)對“顧”也有認(rèn)真的思考。

徐海寧表示，基金投顧業(yè)務(wù)主要是解決行業(yè)“基金掙錢、基民不掙錢”的問題，將基金的收益轉(zhuǎn)化為投資者持有的收益，從這個(gè)初衷來看，“顧”更為重要。

興證全球基金引用美國先鋒集團(tuán)對投顧服務(wù)的研究，投資者認(rèn)為，接受“行為指導(dǎo)”為他們帶來最大的價(jià)值增量。從這個(gè)意義上講，基金投顧業(yè)務(wù)具有持續(xù)性投教活動(dòng)的特點(diǎn)。

“顧問服務(wù)和投資能力同等重要。深刻理解投資者的需求，打造從客戶需求出發(fā)的貫穿投資者全生命周期的服務(wù)閉環(huán)，是開展投顧業(yè)務(wù)的重要抓手。”興證全球基金投顧業(yè)務(wù)運(yùn)營負(fù)責(zé)人黃鼎鈞表示，“與投資者的深度溝通與持續(xù)陪伴，有助于引導(dǎo)客戶進(jìn)行長期、理性投資，避免盲目選擇、頻繁申贖、短期持有等行為。”

各家機(jī)構(gòu)為“做好顧”做了很多準(zhǔn)備。工銀瑞信基金相關(guān)人士表示，已建立了覆蓋投資全生命周期的顧問服務(wù)體系，圍繞客戶需求與體驗(yàn)，搭建線上和線下相結(jié)合的多渠道服務(wù)系統(tǒng)，為客戶提供7*24小時(shí)的咨詢和服務(wù)。

博時(shí)基金則提出打造“投前-投中-投后”全過程鏈條的投顧陪伴服務(wù)體系，通過行為指導(dǎo)為客戶創(chuàng)造更多價(jià)值。博時(shí)基金設(shè)計(jì)了幾十個(gè)陪伴場景，在客戶可能產(chǎn)生猶豫、焦慮，面臨決策選擇需要服務(wù)陪伴的時(shí)候，提供良好“顧”的服務(wù)。還成立了“知識管理中心”，專門負(fù)責(zé)“顧”的內(nèi)容生產(chǎn)。

“做好投顧業(yè)務(wù)，要深刻理解‘投’與‘顧’之間的關(guān)系。”廣發(fā)基金投顧業(yè)務(wù)相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，“投”是創(chuàng)造價(jià)值的基礎(chǔ)，自上而下的資產(chǎn)配置體系、全市場覆蓋的基金研究體系、定位清晰的策略管理模式是能力基礎(chǔ);“顧”是客戶實(shí)現(xiàn)收益的保障，全投資生命周期的服務(wù)模式、投前匹配方案、投中便捷操作、投后持續(xù)陪伴、借助金融科技，優(yōu)化客戶投資體驗(yàn)等是為客戶實(shí)現(xiàn)收益的有效保障。

銀華基金投顧擬任投資負(fù)責(zé)人吳志剛表示，基金投顧業(yè)務(wù)與傳統(tǒng)投資業(yè)務(wù)的最大不同之處在于“顧”，或者說在于“顧”的深度。 “顧”并不是簡單的幾篇陪伴文章，而是投顧業(yè)務(wù)人員站在客戶的立場上，向客戶主動(dòng)提供專業(yè)化、多樣化的服務(wù)。同時(shí)，投顧投資經(jīng)理要認(rèn)識到自身與公募基金經(jīng)理角色的不同，投資端也要主動(dòng)參與到“顧”的工作中，為客戶提供更為直接的交流咨詢服務(wù)。從這個(gè)角度上講，做好投顧業(yè)務(wù)的關(guān)鍵是“投”、“顧”兩方面的高效融合。

積極與“流量平臺”合作

前期18家試點(diǎn)機(jī)構(gòu)在運(yùn)作過程中，越來越多地與銀行、互聯(lián)網(wǎng)平臺合作，這可能也是后來者要遵循的趨勢。

“獲得客戶是短期內(nèi)業(yè)務(wù)開展的關(guān)鍵，而在獲客方面，三方互金平臺、銀行更有優(yōu)勢。與銀行、互聯(lián)網(wǎng)平臺合作是基金公司投顧業(yè)務(wù)盡快獲得進(jìn)展的理性選擇。”吳志剛表示，長期來看，未來業(yè)務(wù)形態(tài)可能會(huì)多渠道并行，傳統(tǒng)的合作渠道繼續(xù)發(fā)力，新的業(yè)務(wù)推廣方式也會(huì)出現(xiàn)，關(guān)鍵還是看廣大投資者對基金投顧服務(wù)的認(rèn)知程度。

據(jù)了解，交銀施羅德基金已與盈米、天天基金等開展了基金業(yè)務(wù)方面的合作。交銀施羅德基金表示，基金公司與其他機(jī)構(gòu)之間的這種合作，取長補(bǔ)短合作共贏，非常有利于基金投顧業(yè)務(wù)的發(fā)展。

“投顧業(yè)務(wù)應(yīng)當(dāng)服務(wù)更廣泛的投資者，各個(gè)市場參與主體，包括基金公司和銷售機(jī)構(gòu)其實(shí)都已經(jīng)深刻的認(rèn)識到了這一點(diǎn)。”張瓊認(rèn)為，基金公司作為投顧業(yè)務(wù)持牌機(jī)構(gòu)，與擁有客戶的銀行、互聯(lián)網(wǎng)平臺合作必將成為趨勢。

徐海寧表示，基金公司和銀行、互聯(lián)網(wǎng)平臺合作，實(shí)現(xiàn)由基金公司提供組合策略輸出、基金銷售機(jī)構(gòu)提供銷售服務(wù)、平臺機(jī)構(gòu)提供客戶引流的服務(wù)閉環(huán)，各方在投研策略、銷售服務(wù)、客戶渠道的價(jià)值鏈上實(shí)現(xiàn)了共贏。后續(xù)，各類機(jī)構(gòu)的跨界合作將會(huì)繼續(xù)加強(qiáng)，同類機(jī)構(gòu)間的競爭也會(huì)加劇，財(cái)富管理行業(yè)在這種競爭合作的環(huán)境中將會(huì)加速發(fā)展。